内落坐，又从冰箱里取出两瓶矿泉水，递给二人道：“我今天刚回来，没来得急烧水，还请你们吃见谅。”
李翰祥忙道：“没事，我们也不是很渴。”
梁佳辉在一旁开口道：“阿枫，老师有一个电影剧本，想去内地取景拍摄，只是在资金上面～”
叶枫忙道：“李导，你缺多少资金，尽管直说，我帮你补齐就是。”
李翰祥闻言大喜，他忙从随身公文包里，取出一叠稿纸，递给叶枫道：“阿枫，你先帮我看看剧本再说。”
叶枫接过稿纸，仔细地翻阅起来。
这个剧本名叫敦煌夜谭，说的是瓜川节度使李怀让因思念亡女，遂请名画师桑子明为其女儿画供养人像。
因桑子明的画稿被人涂改及洞中有红项黑背花面狐狸出现，助手于飞遂劝师父谨慎，但桑子明一笑置之。
一夜，风狂雨暴，闪电雷鸣，桑在洞外树林中救回一女子，自称莲香，乃敦煌镇上名妓，容貌冶艳蚀骨，在她的勾引下，桑遂与她共寝。
数日后，莲香有事离去，桑子明在月牙泉边捡回一张古琴。
入夜，桑子明掷弄琴弦，琴声引来一妙龄少女，自言是李怀让侄女李燕儿，认得此琴，并边抚边唱，诉说知音难觅。
李燕儿能扶琴，更善舞，婀娜多姿，桑子明被其迷惑，终夜欢娱，至五更始离去。
莲香返回，见桑子明面色晦黯，一身鬼气，问清原由，设计困住李燕儿。
李燕儿诉说哀肠，谓乃李怀让已亡之女李燕儿，因羡慕人生，不甘为鬼，暗中随父前来，不料遇桑郎一见倾心，并无害人之意。
言罢，李燕儿声泪俱下。莲香受其感动，表示愿意成全他俩好事。
莲香携燕儿魂游地府，用财色买通判官身边小鬼，偷看生死簿，巧使借尸还魂去，使用章燕儿再世人生。
浩浩荡荡的迎亲行列中，桑子明与燕儿互相偎依，莲香渐渐隐去，登至敦煌城上，遥望结婚队伍远去，空留漫漫黄沙，无边瀚海。