翟让本就无争权之心，见程咬金相让，众将归心，亦拱手道：“李密魏公，愿奉您为主，执掌瓦岗！”
李密见众人归心，眼中闪过一丝喜色，却依旧躬身行礼：“李密蒙诸位厚爱，敢不效死力！今日起，李密愿与诸位兄弟同心协力，推翻隋廷，还天下太平！”
当日，瓦岗寨便举行祭天仪式，奉李密为新主，废大魔国国号，改立西魏，李密自封魏公，设丞相、太尉、司徒等百官，以徐懋功为军师，总揽军务谋略。
以秦琼、程咬金、单雄信为五虎上将，分掌兵马；以王伯当为帐前都督，护卫中军。
翟让则被封为司徒，礼遇有加。
李密掌权后，即刻整肃寨规，定立纲纪，赏罚分明，又依徐懋功之谋，以传国玉玺为正统，派人前往天下各州郡传檄，宣称“西魏承天命，伐暴隋，救万民”，四方州县见瓦岗有传国玉玺，又有数十万兵马，纷纷望风归附，瓦岗寨的势力瞬间席卷中原，成为隋末反隋势力中最强大的一方，与李唐、王世充形成三足鼎立之势。
李密建西魏称魏公后，以传国玉玺立正统，徐懋功掌谋略、秦琼程咬金单雄信为锋刃，瓦岗数十万大军军纪整肃、兵锋极盛，短短半年便横扫中原，连下荥阳、洛口、黎阳数大粮仓，手握天下粮脉，四方反隋义军皆愿俯首称臣。
彼时隋廷内乱，宇文化及于江都弑杀杨广，拥兵十万北上欲夺中原。
王世充据洛阳僭称郑王，挟杨侗以令诸候，二人皆视瓦岗为眼中钉，欲联手吞灭这股最盛的反隋势力。
李密临危定策，以徐懋功守黎阳仓断宇文化及粮道，自率秦琼、程咬金、单雄信为三军先锋，与宇文化及在童山展开决战。
宇文化及麾下骁果军乃隋廷精锐，悍勇无比，双方血战三日，尸横遍野。
危急之时，秦琼持沥血寒铁锏冲阵，锏影翻飞，连斩宇文化及麾下数员大将。
程咬金挥撼地神纹巨斧，一斧劈开骁果军大阵，引瓦岗铁骑直冲中军。
李密亲执兵符调度，令王伯当率弓箭手于两翼埋伏，箭雨齐发之下，骁果军军心溃散。
宇文化及大败而逃，仅率数千残部遁入魏县，后为窦建德所杀，其麾下十万大军或降或亡，皆归瓦岗。
童山大胜后，李密马不停蹄回师洛阳，与王世充展开洛阳之战。
王世充据城死守，李密依徐懋功奇门天衍玉简之谋，围而不攻，断洛阳粮道，又令单雄信率骑兵袭扰其外围营寨。
不出三月，洛阳城内粮尽，士卒饥寒交迫，王世充被迫率三万兵马出城决战。
李密设十面埋伏，秦琼、程咬金左右夹击，单雄信直取王世充中军，瓦岗军势如破竹，王世充仅率千馀亲卫拼死突围，逃归洛阳闭门不出，再不敢轻易出战。
两战皆胜，瓦岗军威震天下，李密执传国玉玺，于洛口仓召集天下反隋义军盟会，窦建德、杜伏威等各路义军首领皆遣使来贺，共推李密为天下反隋盟主，奉西魏为共主，约定共讨隋廷残馀势力。
彼时李密身居盟主之位，手握数十万精锐，占据中原内核之地，粮足兵强，已是最接近问鼎天下的人，瓦岗寨也迎来了建寨以来的鼎盛时刻。
可盛极之下，猜忌的种子却在李密心中悄然生根。
翟让虽为瓦岗初创之主，早已无心权柄，自李密掌权后，便安心居于司徒之位，每日饮酒狩猎，从不过问军务。
但其麾下旧部却多有不满，翟让的哥哥翟弘性情鲁莽，屡次在宴席上直呼李密名讳，扬言：“这瓦岗本是我弟所创，你李密不过是借寨成事，如今倒成了魏公，他日若得了天下，这皇帝之位，也该归我翟家！”
翟让的部将王儒信亦屡劝翟让夺回兵权，称“李密外宽内忌，久后必害主公”。